На главную
Свободная экономическая зона Крым Привлекаем агентов для работы с клиентми Индивидуальный инвестиционный счет Интернет трейдинг Услуги регистратора Продается контрольный пакет акций ЧАО «Старокрымский Агрострой»
Предлагается к продаже контрольный пакет акций предприятия АО «Старокрымский Агрострой»
О фирме
Общая информация о компании
Раскрытие информации
Перспективы компании
История компании
Наша команда
Новости фирмы   new
Наши контакты
Наши партнеры
Наш отдых
О нашем городе
 Фондовый центр
 Фондовые биржи
 Предприятия и инвестиции
 Аналитика
 Клиентам
 Выставки и конференции
 Семинары
 Наши партнеры
 Реклама
 Карта сайта

 Индивидуальный инвестиционный счет
Подробнее об индивидуальном инвестиционном счете

Индивидуальные инвестиционные счета и инвестиционные налоговые вычеты

В Российской Федерации с 1 января 2015 года ожидается важное нововведение, которое коснется каждого гражданина страны. Законодательные органы внесли поправки в Федеральный закон «О рынке ценных бумаг» и вторую часть Налогового кодекса и ввели новую налоговую льготу для граждан в виде категории - индивидуальные инвестиционные счета.

Станет ли эта категория популярной среди людей? Смогут ли данные меры расшевелить умирающий фондовый рынок России? В чем суть этих нововведений? Что получат граждане от использования индивидуальных инвестиционных счетов? Попробуем разобраться в ключевых аспектах данной темы, насколько эта мера расшевелит фондовый рынок и поможет людям эффективнее овладеть данным инструментарием при построении личной, либо семейной сберегательной финансовой политике.

Индивидуальные инвестиционные счета как инструмент для инвестиций в будущее

Если театр начинается с вешалки, то любое нововведение начинается с правовых основ. Нормативно-правовую базу индивидуальных инвестиционных счетов составляют:

- статья 219.1 второй части Налогового кодекса (введена Федеральным законом от 28.12.2013г. №420-ФЗ);

- статья 226.1 второй части Налогового кодекса (с учетом изменений, внесенных Федеральным законом от 28.12.2013г. №420-ФЗ);

- статья 10.3 Закона о рынке ценных бумаг (введена Федеральным законом от 21.12.2013г. №379);

- вступает в силу не ранее 1-го числа очередного налогового периода (с 1 января 2015 года).

Инвестиционные вычеты по индивидуальным инвестиционным счетам вошли в стройную иерархию налоговых вычетов, которые государство предоставляет налогоплательщикам по налогу на доходы физических лиц (рисунок 1).

Рисунок 1 — Налоговые вычеты в Российской Федерации

Ключевой целью законодателя при введении новой категории «инвестиционные налоговые вычеты» являлось стимулирование сбережений со стороны населения посредством рынка ценных бумаг, развитие новой прослойки — частного инвестора, что обеспечит более высокую устойчивость инфраструктуры, увеличение ликвидности фондового рынка России.

Нормативные акты приняты, теперь самым интересным является вопрос, насколько это будет востребовано людьми. Ведь если не удастся стимулировать экономическую активность среди населения посредством инвестиционных налоговых вычетов, то все усилия государственных органов (данную законодательную инициативу внедрило Министерство финансов России) окажутся напрасными.

В п. 1 ст. 219.1 Налогового кодекса РФ (далее — НК РФ) вводятся 3 вида инвестиционных налоговых вычетов:

1) в размере положительного финансового результата, полученного налогоплательщиком в налоговом периоде от реализации (погашения) ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг и находившихся в собственности налогоплательщика более трех лет;

2) в сумме денежных средств, внесенных налогоплательщиком в налоговом периоде на индивидуальный инвестиционный счет;

3) в сумме доходов, полученных по операциям, учитываемым на индивидуальном инвестиционном счете.

Налоговый вычет — это право, а не обязанность налогоплательщика. В данном случае речь идет о налогоплательщиках - физических лицах, которые уплачивают налог на доходы физических лиц. Юридические лица не могут использовать данный налоговый вычет. К инвестиционному вычету подвергаются суммы денежных средств, эквивалентных положительному финансовому результату по ценным бумагам, которые налогоплательщик держал в собственности три года, сумме денежных средств на индивидуальном инвестиционном счете, доходы по операциям на индивидуальном инвестиционном счете.

Обязанность исчисления налоговых вычетов возложена на профессиональных участников рынка ценных бумаг, которые будут открывать инвестиционные счета, и именно они являются налоговыми агентами по данным операциям (при этом инвестор-налогоплательщик также можно самостоятельно подать декларацию по форме 3-НДФЛ в налоговые органы). Профучастник обязан известить налоговые органы об открытии либо закрытии инвестиционного счета, который можно переносить от одного профучастника к другому. При этом датой открытия инвестиционного счета будет являться момент его первоначального появления.

По каждому из трех инвестиционных налоговых вычетов законодатель оговорил условия их применения (пункты 2-4 статьи 219.1 НК РФ). Цель новации — стимулировать граждан Российской Федерации на сбережение посредством института фондового рынка.

1. Инвестиционный вычет в виде финансового результата от продажи ценных бумаг, которые были в собственности налогоплательщика 3 и более лет (п.3 ст. 219.1 НК РФ) является самым значимым налоговым вычетом. Он ориентирован на категорию долгосрочных инвесторов. Налогоплательщик может купить акции и держать их сколько угодно лет, пока они не выйдут в плюс и он не захочет их продать. Данный доход не будет облагаться НДФЛ в части установленных лимитов (Kцб х 3млн. руб.). При переходе акций по РЕПО брокеру срок исчисляемый срок владения не прерывается.

По данному налоговому вычету установлены самые значительные возможности для инвесторов. Предельный размер налогового вычета в налоговом периоде определяется как произведение коэффициента Кцб и суммы, равной 3 000 000 рублей. Коэффициент Кцб пропорционален сроку владения бумаги, чем дольше она в собственности, тем больший вычет налогоплательщик может получить. К примеру, после 3 лет максимальный вычет составит, если во владении была всего одна ценная бумага, 9 млн. руб. Если же был портфель ценных бумаг, то максимальный предел вычета будет рассчитываться по следующей формуле (если бумаги с разным сроком владения):

,

где - доходы от реализации (погашения) в налоговом периоде всех ценных бумаг со сроком нахождения в собственности налогоплательщика, исчисляемым в полных годах и составляющим i лет. При определении учитываются доходы от реализации (погашения) ценных бумаг при условии, что при реализации (погашении) ценной бумаги разница между доходами от ее реализации (погашения) и стоимостью ее приобретения составляет положительную величину;

n - количество исчисляемых в полных годах сроков нахождения в собственности налогоплательщика ценных бумаг, реализуемых (погашаемых) в налоговом периоде, по итогам которого налогоплательщику предоставляется право на получение налогового вычета. При этом в случае, если сроки нахождения в собственности налогоплательщика двух и более ценных бумаг, реализуемых (погашаемых) в налоговом периоде, исчисляемые в полных годах, совпадают, в целях определения показателя n количество таких сроков принимается равным 1.

Если срок владения ценными бумагами один и тот же, то данная формула не применяется. Пункт 1 статьи 219 НК РФ — это самая революционная норма. Государство так и говорит своим налогоплательщикам: «Ребята, зарабатывайте на рынке, главное, держите бумаги не менее 3 лет, и мы с вами поделимся НДФЛ». При этом необходимо понимать, что в данной вычете речь идет о налоговой базе в соответствии со ст. 214.1 НК РФ и в расчет принимаются ценные бумаги, указанные в подпункта 1 и 2 пункта 3 ст. 214 НК РФ, то есть акции, облигации, паи, обращающиеся на российской фондовой бирже (по иностранным площадкам данная льгота не действует). Следует сделать важную оговорку, что данный вычет не относится к ценным бумагам, находящимся на индивидуальном инвестиционном счете. Срок собственности бумаг у налогоплательщика исчисляется уже с 1 января 2014 года.

Во втором и третьем пункте статьи 219 НК РФ законодатель ввел новую правовую дефиницию — индивидуальные инвестиционные счета.

Индивидуальный инвестиционный счет (в оборот вошла аббревиатура ИИС) - счет внутреннего учета, который предназначен для обособленного учета денежных средств, ценных бумаг клиента - физического лица, обязательств по договорам, заключенным за счет указанного клиента (ст. 10.3 Закона о рынке ценных бумаг).

Согласно п. 7 ст. 10.3 Закона о рынке ценных бумаг, совокупная сумма денежных средств, которые могут быть переданы в течение календарного года по договору на ведение индивидуального инвестиционного счета, не может превышать 400 тысяч рублей. То есть, законодатель ограничил сумму денежных средств, которые могут быть внесены на индивидуальный инвестиционный счет лимитом в 400 тыс. руб.

2. Инвестиционный вычет в виде денежных средств, введенных на индивидуальный инвестиционный счет (п.3 ст. 219.1 НК РФ):

2.1. Предоставляется в размере денежных средств, введенных на счет, при этом в год можно получать вычет на сумму не более 400 тыс. руб;

2.2. Необходимо подавать по окончании налогового периода декларацию и подтверждать документально факт ввода денежных средств на индивидуальный инвестиционный счет;

2.3. Индивидуальный инвестиционный счет должен быть единственным;

2.4. Если индивидуальный инвестиционный счет закрыт до истечения срока (три года с момента открытия), то налогоплательщик обязан вернуть полученный из бюджета НДФЛ назад в бюджет. Важный момент — вывод денежных средств со счета будет считаться автоматическим закрытием индивидуального инвестиционного счета.

Таким образом, Иванов Иван Иванович ввел в 2015 году на свой брокерский счет денежную сумму размером 400 тыс. руб. и уже в 2016 году он имеет право подать декларацию за 2014 год, в которой указать налоговый вычет на данную сумму. Из бюджета ему вернется ранее уплаченный НДФЛ в размере 52 тыс. руб. при условии, если его работодатель ранее платил ему «белую» заработную плату, а брокер не забыл уведомить инспекцию ФНС об открытии индивидуального инвестиционного счета на Иванова И.И. Если Иванов И.И. ввел на брокерский счет 500 тыс. руб., то он все равно получит вычет в размере 400 тыс. руб. Так как сумма ввода ограничена ежегодными 400 тыс. руб. Поэтому Иванову И.И. оставшиеся сверх 100 тыс. руб., скорее всего, вернутся назад. При этом в течение срока действия индивидуального инвестиционного счета их оттуда лучше всего не выводить, иначе Иванов И.И. не получит вычет.

Следовательно, Иванов И.И. будучи частным инвестором уже на старте своей инвестиционной деятельности с суммы, не превышающей 400 тыс. руб., имеет потенциальную доходность в размере 13%. Конечно, он может не совершать никаких сделок. Деньги просто полежат на счете. Если каждый год он будет вводить по 400 тыс. руб. и подавать декларацию о налоговом вычете, то в конце действия инвестиционного счетам там будет находиться 1 200 тыс. руб. (при условии не совершения никаких операций с ценными бумагами и инструментами срочных сделок).

За 3 года Иванов И.И. получит от государства возврат НДФЛ в размере 3 x 52 = 156 тыс. руб. Средняя доходность его вложений составит 4,3% годовых (из расчета срока жизни инвестиционного счета — три года). Как видим, это ниже текущего уровня инфляции и ставки рублевого депозита. Поэтому сразу стоит понимать, что ко второму году нахождения денежных средств на индивидуальном инвестиционном счете Иванову И.И. придется изучить, что же такое фондовый рынок, чтобы совершить там ряд успешных сделок и увеличить свою доходность выше бенчмарка (банковский депозит или индекс потребительской инфляции в стране).

3. Третья категория инвестиционных налоговых вычетов направлена на активных участников рынка, среди которых будут не только инвесторы, но и спекулянты. Исходя из п. 3 ст. 219.1 НК РФ установлено, что инвестиционный налоговый вычет равен сумме доходов, полученных по операциям, учитываемых на индивидуальном инвестиционном счете.

Смысл данной льготы заключается в том, что она распространяется не только на первоначальный капитал налогоплательщика, но и доход, который он сможет извлечь за три года на брокерском счете. Физическое лицо совершает любые сделки на брокерском счете. Главное, чтобы он не выводил деньги с инвестиционного счета. В противном случае, договор будет прерван и налогоплательщику придется вернуть возвращенный ранее НДФЛ. Мы получаем своеобразные безотзывные брокерские счета. Деньги клиентов — частных инвесторов замыкаются в «замочек» с надеждой инвестора спекулировать и не платить НДФЛ (13%) с дохода. Эдакий спекулянтский рай, который ограничен двумя моментами:

- налоговый вычет предоставляется по окончании договора на ведение индивидуального инвестиционного счета при условии истечения не менее трех лет с даты заключения налогоплательщиком договора на ведение индивидуального инвестиционного счета;

- налогоплательщик не может воспользоваться правом на предоставление налогового вычета, если он хотя бы один раз в период действия договора на ведение индивидуального инвестиционного счета (а также в период действия договора на ведение иного индивидуального инвестиционного счета, прекращенного с переводом всех активов, учитываемых на этом ином индивидуальном инвестиционном счете, на другой индивидуальный инвестиционный счет, открытый этому же физическому лицу) до использования этого права воспользовался правом на предоставление инвестиционного налогового вычета, предусмотренного подпунктом 2 пункта 1 статьи 219 НК РФ (вычет на введенные денежные средства на индивидуальный инвестиционный счет).

Спекулянтский доход удастся снять только через три года и «скакать» между брокерами не получится. Иначе государство лишит права на данную льготу. Также те, кто будет ежегодно пользоваться льготой по введенным денежным средствам на брокерский счет, они не попадут по данный вычет (придется выбирать, или сейчас с суммы введенных на брокерский счет денежных средств, не более 400 тыс. руб. или потом через три года, но уже с дохода, полученного на фондовом рынке).

Таким образом, законодатель ввел три категории инвестиционных налоговых вычетов. Первая из них ориентирована на пассивных участников рынка, которые готовы удерживать ценные бумаги в долгосрочном периоде. Вторая — на тех, кто только присматривается к рынку и у них есть официальный доход, который можно принять к вычету. Третья — на активных участников рынка. При этом по второй и третьей категориям установлены наиболее жесткие ограничения (не более 400 тыс. руб.) и на период действия инвестиционного счета (три года). Для долгосрочных инвесторов по первой категории вычетов наиболее лояльные условия, так как эта группа людей может держать бумаги три и более лет в собственности.

Несомненно, введение инвестиционных налоговых вычетов и индивидуальных инвестиционных счетов — это революция для финансового рынка Российской Федерации. Однако опыт прошлых лет показал, что зачастую все упирается в исполнение. Если появятся административные барьеры для использования данных налоговых льгот, если налоговая система России окажется забюрократизированной для частных инвесторов, то льгота не получит массового применения и люди не понесут деньги на фондовый рынок.



По материалам market-lab.org
Индивидуальные инвестиционные счета Рекомендуемые новости Финансовая грамотность


   Контактная информация:

г.Феодосия:
Почтовый адрес: 298100, Россия, РК
г.Феодосия, ул.Победы, д.2
Тел./факс +7 (36562) 3-06-28, 3-52-94
Тел./моб. +7 (978) 849-42-60
Тел./моб. +7 (978) 849-42-61
г.Симферополь:
Почтовый адрес: 295000, Россия, РК,
г.Симферополь, ул.Горького, д.30, к.12
Тел./факс +7 (3652) 256-259
Тел./моб. +7 (978) 827-34-57
г.Севастополь:
Почтовый адрес: 299000, Россия, РК
г.Севастополь, ул. Куликово поле, 3
Тел. +7 (3692) 47-31-94
Тел./моб. +7 (978) 849-42-60
Восточно-Крымская фондовая компания в vkontakte Восточно-Крымская фондовая компания в twitter Восточно-Крымская фондовая компания в facebook
Сегодня
 Индексы и Сырье
  Закрытие 16.01


RTS 1261.09 -0.25%

DJI 25792.86 -0.04%

DAX 13246.33 0.35%

UX 1516.75 0.19%


Brent 69.30 -1.37%

Gold 1341.10 -0.05%

Steel 325.00 0.00%


Подробнее ...
 Погода
 Курсы валют

 Рекламодателям

Уважаемые рекламодатели!
Вы можете разместить свою рекламу на нашем сайте, для этого свяжитесь с нами
Прайс-лист на размещение рекламы
 Владельцам Веб-мастерам

 Поделиться
© Все права на данный сайт принадлежат ООО "Восточно-Крымская фондовая компания"
Сайт адаптирован для просмотра при разрешении экрана 1024x768 [n] [s]
Яндекс цитирования Яндекс.Метрика